المتاجرة خيارات qqqq

التداول مع كق في وضع المال ينتشر العديد من التجار الذين هم الجدد على خيارات التداول يفضلون إبقائها بسيطة، وعادة التمسك بالشراء على التوالي من يضع أو يدعو لتتناسب مع توقعات السوق الخاصة بهم. ولكن الانتقال من الخيارات المباشرة للشراء والبيع لنشر التداول ليس صعبا كما قد يبدو. نحن هنا ننظر إلى التجارة التي يمكن استخدامها لتداول التوقعات الصاعدة مع انتشار مخاطر الائتمان محدود. والتي يمكن أن تكون بديلا عن خيارات الشراء. يحتوي الموقف على حافة إحصائية كبيرة، وكذلك لمحة عامة أقل المخاطر. التداول في كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو كيو. و قس، كما هي معروفة عادة، تمثل رمز شريط ل ناسداك-100 الثقة، وهي صناديق الاستثمار المتداولة (إتف) التي تتتبع مؤشر ناسداك 100. يمكن للمتداولين شراء وبيع قس إذا كانوا يريدون تداول مؤشر ناسداك 100 الكامن، تماما مثل عقود العقود الآجلة للتداول في العقود الآجلة على نفس المؤشر. تجار الخيارات، في الوقت نفسه، يمكن تداول الخيارات على قق، وهذه الخيارات قد انفجرت في الحجم منذ إدخالها. (لمزيد من القراءة حول صناديق الاستثمار المتداولة، انظر مقدمة إلى صناديق المتداولة في البورصة.) دعونا نقول أنك تعتقد أن لديك نظرة صعودية متوسطة الأجل في السوق، ونود أن التكهن على هذا الرأي باستخدام الخيارات. قد يكون أحد النهج هو مجرد شراء اثنين من الخيارات طويلة الأجل في المال على ق، والتي سيكون لها دلتا موقف حوالي 100 (أو 1.00). لنفترض أنك قررت أن ترغب في شراء اثنين من يناير 2006 في خيارات المال للذهاب لفترة طويلة على كق. هذا من شأنه أن يمنحك إمكانات الربح الصعودي غير محدود مع مخاطر محدودة على الجانب الهبوطي. وتداول سهم كيو كيو كيو في وقت كتابة هذا التقرير عند 39.10، مع المكالمات في يناير كانون الثاني بيع ل 1.60. لذلك، سوف تحتاج إلى دفع 320 (160 لكل منهما) للخيارين. لذلك، فإن الحد الأقصى للمخاطر هو 320 يجب أن تراجعت التجارة كق، مع التعادل الصعودي عند 40.60. ويعرض الشكل 1 ملامح الربحية لهذه التجارة. الشكل 1 - كانون الثاني / يناير 2006 في نقود في 39 المكالمات الطويلة. وبطبيعة الحال، فإن أحد الجوانب السلبية لخيارات الشراء هو خطر من تسوس القيمة الزمنية. هذا الموقف سيكون ثيتا من 1.60 (يقاس هنا باعتباره انخفاض قيمة الدولار يوميا في قيمة الخيارات بسبب تسوس الوقت) في البداية. وفي الوقت نفسه، إذا لم يحدث هذا التحرك أبدا، ورؤساء قق أقل، وفقدان قسط كامل المدفوعة للخيارات ممكن. (لمعرفة المزيد عن قيمة الوقت، انظر أهمية قيمة الوقت.) إيجاد حل أفضل للتجارة من أجل التكهن على التحرك الصاعد أعلى، سيكون من الجميل للحد من مخاطر ثيتا المذكورة أعلاه. لحسن الحظ، هناك طريقة للقيام بذلك دون التضحية باحتمال الربح من وجهة نظر إحصائية. لا يوجد سوى تكلفة صغيرة، صغيرة جدا، والتي تأتي في شكل بضعة دولارات اضافية في العمولات (لأنك سوف تستخدم انتشار، الذي لديه ساق إضافية). الشكل 2 - T0 بامبل، في المال يناير 2006 كق 46 × 39 انتشار انتشار. على افتراض مرة أخرى أن كق هو في 39.10، هل تنظر نحو يضع لإعداد الخيارات الصاعدة انتشرت. هنا يمكنك اختيار عميق في المال وضعت لبيع و في المال وضعت لشراء. ويبين الشكل 2 الرسم البياني الربحية لهذه التجارة، وترد الساقين من هذا في انتشار المال في انتشار في الشكل 3. كنت تبيع 46 يناير وشراء 39 يناير وضع لائتمان من 570 لكل انتشار (الحد الأقصى الخاص بك الربح). كنت تبيع اثنين من ينتشر لجعل موقف ما يعادل تقريبا موقف المكالمات طويلة هو مبين أعلاه. كما هو مبين في الشكل 3، هناك فقط 1.30 في قيمة الوقت (.10 1.20 1.30) في خطر لكل خيار، أو ما مجموعه لكل من 260 (1.30 × 100 × 2 260). هذه هي الخسارة القصوى المحتملة إذا كان رأس السوق على التوالى لأسفل، أو بقي أقل من 39 قبل انتهاء الصلاحية. الشكل 3 - في المال وضعت يناير 2006 كق انتشار. الآن كما ترون في الشكلين 1 و 2، كل من المواقف ما يعادل تقريبا من حيث ديلتاس موقف (مع المكالمات طويلة اكتساب حافة إذا كان كق يتحرك أعلى بكثير)، ولكن خطر ثيتا يختلف اختلافا كبيرا. تبحث أدناه المؤامرات الربحية، وسوف تجد جدول البيانات مع ما يسمى اليونانيين لهذه المواقف المختلفة. (لمزيد من القراءة، انظر استخدام اليونانيين لفهم الخيارات.) لاحظ أن موقف ثيتا هو أقل بكثير لفي المال في انتشار انتشار (1.16 مقابل 1.60). وهذا يعني أن موقف المكالمات على رأس المال على الفور يفقد 0.4 سنتا أكثر يوميا في قيمة الوقت. الشكل 4 - انتهاء بامبل، يناير 2006 في المال نقق انتشار انتشار. في حين أن ملامح المخاطر فيغا متشابهة، الحد الأقصى للخسارة المحتملة يجب أن يكون رأس السوق أقل لموقف المكالمات المستقيمة هو 320 (كما رأينا في الرسم البياني الربح عند انتهاء الصلاحية في الشكل 5). وفي الوقت نفسه، في الشكل 4، يمكن أن ينظر إلى أقصى خسارة في 260 لدينا البديل الصاعد في المال وضعت استراتيجية انتشار. الشكل 5 - انتهاء بامبل، يناير 2006 في النقود كق 39 انتشار المكالمة. وأخيرا، في حين لا يظهر هنا، فإن احتمال الربح والربح المتوقع تختلف اختلافا جوهريا عن وجهة نظر إحصائية بحتة. احتمال الربح هو فقط 37 مع العائد المتوقع -1.00 للمكالمات طويلة. مقارنة هذا مع 41 احتمال الربح مع المكاسب المتوقعة من 71 ويمكنك أن ترى أن هناك بالتأكيد هو حافة على شراء مكالمة مباشرة باستخدام في انتشار المال في انتشار. بينما، إحصائيا، هذه الصفقات لا تبدو جيدة عموما، إذا توقعات السوق الخاص بك هو الصحيح وحسن خطوة أعلى يحدث، وكنت أفضل حالا مع النهج البديل على أساس هذا المنظور الاحتمال. وبصرف النظر عن عدد قليل من الدولارات في العمولات بسبب الساقين اضافية باستخدام في المال وضعت انتشار (أي من هذه الحسابات تشمل عمولات)، والتكلفة المضافة الوحيدة هنا هو أن توجهات الربح الصعودي هو توج في 1،140 مع انتشار انتشار . مع خطوة كبيرة حقا أعلى، والمكالمات طويلة اكتساب المزيد من الأرباح المحتملة عند انتهاء الصلاحية. الخلاصة بالنظر إلى الأدلة، يبدو أن بيع الأموال التي يتم نشرها في السوق، والتي يمكن تطبيقها على العديد من الأسهم الفردية، لديها مزايا رئيسية معينة على شراء المكالمات في المال. ليس فقط هناك احتمالية إحصائية (احتمال)، ولكن خطر تسوس قيمة الوقت أعلى بكثير لموقف المكالمات الطويلة (38 في اليوم أكثر من الاضمحلال عند نقطة الدخول). ولعل الأهم من ذلك، فإن تكلفة الخطأ هي أيضا أعلى، لنداءات طويلة. وقد تبين أن الحد الأقصى للمخاطر هو 28 درجة أعلى في حالة موقف المكالمات الصريحة. حتى إذا كنت جديدا على خيارات التداول، وحفظها بسيطة قد يعني تغيير قصيرة نفسك. النظر في الانتقال إلى خيارات انتشار الصفقات، مثل في المال نشر انتشار - فهم لهم قد يكون أسهل مما كنت تتوقع. (إذا كنت تبحث عن مقدمة للعالم من الخيارات، انظر لدينا خيارات أساسيات تعليمي.) الأسهم خيارات التداول خيارات الاتصال وصف: خيارات التداول، خيارات الاتصال، المكالمات، كق، التاجر، خيارات، كق خيارات، الأسهم خيار الاتصال (كوتكالزكوت ) هو عقد مالي بين طرفين، ومشتري المكالمات ومكالمات المكالمات. ويحق للمشتري خيار الشراء أن يشتري الأصول الأساسية (المخزون) من بائع الخيار بسعر معين (سعر الإضراب) وقبل أو في وقت معين (تاريخ انتهاء الصلاحية). ويتوقع المشتري خيارات الشراء سعر السهم الأساسي في الارتفاع في المستقبل ولكن قبل انتهاء الخيارات. من ناحية أخرى تتوقع خيارات الخيارات البائع انخفاض المخزون الأساسي في السعر. أرباح المشتري دعوة عندما يتحرك سعر السهم الأساسي ويخسر عندما ينخفض ​​السهم في السعر. الحد الأقصى للخيارات التي يمكن للمشتري أن يخسرها هو العلاوة المدفوعة للخيارات - 100 من الأموال المستثمرة. الحد الأقصى للربح المحتمل الذي يمكن للمشتري تحقيقه هو غير محدود نظريا. الأرباح البائع المكالمة عندما ينخفض ​​سعر السهم الأساسي ويمكن تحقيق أقصى قدر من الأرباح عند انتهاء المكالمات بيعها لا قيمة لها - 100 من قسط تلقى للمكالمات. إذا تحرك سعر السهم الأساسي حتى يتعرض البائع المكالمة للخسائر، والحد الأقصى للخسارة غير محدود نظريا. تعتبر خيارات المكالمة في المال إذا كان سعر السهم الحالي أعلى من سعر الإضراب وتعتبر خيارات المكالمة خارج نطاق المال إذا كان سعر السهم الحالي أقل من سعر الإضراب. عند انتهاء الصلاحية خيارات في المال هي مربحة وخيارات خارج المال لا قيمة لها. مشترى خيارات الاتصال - يتوقع أن سعر السهم قد يرتفع يدفع قسط لا يمكن استرداده له الحق في ممارسة خيار الاتصال بسعر الإضراب قبل أو في تاريخ انتهاء الصلاحية لديه الحق في بيع المكالمات المشتراة. الرسم البياني 1. شراء خيار المكالمة - المكافآت والأرباح كما يرى المشتري. ويعني ارتفاع سعر السهم ربحا أعلى. خيارات الاتصال البائع: يتلقى قسط يتوقع أن سعر السهم قد تنخفض إذا تم ممارسة خيارات المكالمة تباع. ثم الكاتب لديه لبيع الأسهم بسعر الإضراب إذا لم يتم ممارسة خيارات المكالمة تباع عند انتهاء الصلاحية، ثم الكاتب جيوب قسط المستلمة كما 100 الربح يمكن شراء نفس الإضراب وانتهاء المكالمات مرة أخرى وإغلاق (تغطية) موقف . الرسم البياني 2. بيع خيار الدعوة - ​​المكافآت والأرباح كما يرى من قبل المشتري. ويعني ارتفاع سعر السهم خسائر أعلى. مثال بسيط على خيارات المكالمة على الأسهم: 39Trader A39 يشتري عقد اتصال كق لشراء 100 سهم من كق من 39Trader B39 بسعر 40 للسهم الواحد (سعر الإضراب). سعر كق الحالي هو 41 للسهم الواحد. يدفع 39Trader A39 قسطا قدره 2 للسهم الواحد - إجمالي أقساط عقد خيارات الاتصال من قق 200 هو إذا كان سعر قق يذهب إلى 45 للسهم الواحد عند انتهاء الصلاحية، ثم 39Trader A39 يمكن أن تمارس الدعوة عن طريق شراء 100 سهم كيو كيو كيو ل 4،000 من التاجر B وبيعها في 4،500 في سوق الأوراق المالية. في هذه الحالة 39Trader A39 جيوب ربح 300 (500 ناقص 200 من قسط المدفوع)، باستثناء اللجان. إذا، انخفض سعر قق إلى 39 للسهم الواحد في تاريخ انتهاء الصلاحية، ثم 39Trader A39 لن تمارس الخيار. (وليس من المنطقي شراء أسهم كيو كيو كيو في 40 وعندما يمكن شراؤها من 39 في سوق الأسهم). في هذه الحالة المكالمات كق تنتهي لا قيمة لها و 39Trader A39 خسائر 100 من قسط المدفوعة للمكالمات. غالبية التجار الخيارات لا تنتظر انتهاء الصلاحية ولكن بدلا من ذلك بيع المكالمات اشترى سابقا والربح على الفرق بين القسط المدفوع عندما تم شراء المكالمات واستلام قسط عند بيع المكالمات. باتباع المثال أعلاه: 39Trader A39 يشتري عقد اتصال كق لشراء 100 سهم من كيو كيو كيو كيو من 39Trader B39 بسعر 40 للسهم الواحد (سعر الإضراب). سعر كق الحالي هو 41 للسهم الواحد. 39Trader A39 يدفع قسطا من 2 للسهم الواحد - إجمالي أقساط واحد كق خيارات الاتصال العقد هو 200 إذا كان سعر كق ترتفع و اشترى كق سعر خيارات المكالمات يذهب إلى 5 للسهم الواحد 39Trader A39 يمكن بيع المكالمات نوبة سابقا و رزم 300 (500 - 200) ربح. في هذه الحالة يدفع كوترادر ​​A39 عمولات أقل مما هو عليه في المثال الأول (لا يمارس الخيارات وأنه ليس لديه لشراء وبيع أسهم كيو كيو كيو كيو). إذا، سعر كق من قطرات إلى 39 للسهم الواحد اشترى كق أسعار المكالمات دعوة قطرات إلى 1 للسهم الواحد 39Trader A39 يمكن بيع المكالمات نوبة سابقا وإصلاح فقدان 100 (200-100). في هذه الحالة كوترادر ​​A39 لا تنتظر انتهاء وتثبيت 50 الخسائر. مؤشر أسعار إتفس ونقلت إتفس مسرد تنويه: جميع المعلومات ونتائج البحوث على هذا الموقع يهدف فقط لأغراض إعلامية وتعليمية وليس على التماس لجعل الاستثمار. لذلك يجب أن لا تتخذ أي قرارات بناء على إشارات لدينا، نظام التداول لدينا أو أي معلومات أخرى على هذا الموقع. إنك توافق على أنك تتاجر فقط على مسؤوليتك الخاصة وأن قرارات الاستثمار هي وحدها المسئولية. لا ينبغي تفسير أي من مواد موقعنا على شبكة الإنترنت على أنه توصية أو التماس لشراء أو بيع أي أمن، أو اتخاذ أي إجراء محدد. يتم اتخاذ أي الصفقات تنفيذها بعد التعليقات وإشارات بيسيل على هذا الموقع على مسؤوليتك الخاصة من حسابك الخاص. أنت توافق على تحمل المسؤولية الكاملة عن أي وجميع المكاسب والخسائر، المالية، العاطفية أو غير ذلك، من ذوي الخبرة، عانى أو تكبدتها you. QQQQ. خيارات التداول. كق، تداول الخيارات، التداول عبر الإنترنت، نظام التداول، الإستراتيجية، تداول الخيارات، سبي، ق، نسداق 100، سامب 500، سبدرس خيارات خيارات التداول استراتيجيات الاستثمار - في حين قد يكون من الصعب أيضا التعافي من فقدان الصفقات، أسرع بكثير مما كان عليه في الاستراتيجية 1. هذه الاستراتيجية لها بعض الآثار المركبة. مخاطر فقدان محفظة الخيارات بأكملها صغيرة نسبيا. لماذا تتداول الخيارات - للمستثمرين ذوي القدرة العالية على تحمل المخاطر فرصة استخدام مبالغ معتدلة نسبيا من المال للاستفادة من مواقف كبيرة. خيارات خيارات البرنامج التعليمي استراتيجيات التداول كوتوبتيونس ترادينغ سيستمزكوت إن المعلومات الواردة في الموقع متوفرة لأغراض المعلومات فقط. وليس المقصود من المعلومات أن تكون ولا تشكل المشورة المالية أو أي نصيحة أخرى. تداول الأسهم، العقود الآجلة، السلع، العقود الآجلة للمؤشرات أو أي أوراق مالية أخرى لها مكافآت محتملة، كما أن لديها مخاطر محتملة تنطوي عليها. التداول قد لا يكون مناسبا لجميع مستخدمي هذا الموقع. والأداء السابق ليس بالضرورة مؤشرا على الأداء المستقبلي. يجب عليك تماما اتخاذ قراراتك الخاصة قبل التصرف على أي معلومات تم الحصول عليها من هذا الموقع.